Kondycja PKO BP się pogarsza. Wynika to już nie tylko z analizy dołączonej
do petycji Stowarzyszenia Interesu Społecznego WIECZYSTE z dnia 15 stycznia,
którą publikowaliśmy w Serwis21, ale także z wyliczeń PAP na
podstawie raportu rocznego banku. Przytoczmy kilka danych:
Zysk i rentowność
Zysk brutto w IV kwartale 2015 r. wyniósł
517 mln zł wobec 865 mln zł w IV kwartale 2014 i 1 mld zł w III kwartale 2015
tj. spadek o 40% rok do roku i 48% z kwartał na kwartał.
- W IV kwartale 2015
roku zysk netto wyniósł odpowiednio 444 mln zł wobec 723 mln zł w IV kwartale
2014 i 815 mln zł w III kwartale 2015, tj. spadek o 39% rdr i 46% kdk.
- W całym 2015 roku zysk netto grupy PKO BP wyniósł 2,61 mld zł, czyli
spadł 19,8 proc. rdr.
Bank podał, że po wyeliminowaniu opłaty do BFG na pokrycie wypłat środków
gwarantowanych dla deponentów SK Banku w wysokości 337,93 mln zł, oraz opłaty
na Fundusz Wsparcia Kredytobiorców w wysokości 142 mln zł, porównywalny zysk
netto wyniósł 2.998,3 mln zł, czyli był 7,9 proc. niższy niż w 2014 roku.
Wskaźniki rentowności uległy także pogorszenie. ROE netto i ROA netto spadły
z 12,4% w 2014 r. do 9% w 2015 r. oraz z 1,4% w 2014 r. do 1% w 2015 r.
Wyniki
Wynik odsetkowy banku w czwartym kwartale wyniósł 1.856,4 mln zł wobec 1865
mln zł rok wcześniej i 1818 mln zł w III kwartale 2015. Jak widać wynik
odsetkowy spadł o ok. 0,5% rdr (a nie 0% jak podano) ale wzrósł o ok. 2% kdk.
Marża odsetkowa na koniec 2015 roku wynosiła 3%, podczas gdy w 2014 roku
3,6%.
Wynik z prowizji w IV kwartale 2015 roku wyniósł 693,5 mln zł wobec w
analogicznym okresie roku poprzedniego i 721 mln zł w III kwartale, innymi
słowy odnotowano spadek o 3% rdr i 4% kdk.
Wynik na działalności biznesowej w 2015 roku wyniósł 10,66 mld zł, czyli
spadł 4,3% rdr.
Koszty operacyjne w IV kwartale wyniosły 1,92 mld zł. W całym 2015 roku
koszty wyniosły 6,04 mld zł, rosnąc 15,1 proc. rdr.
Koszty
Bank podał, że po wyłączeniu zdarzeń jednorazowych (opłaty BFG w ramach
funduszu ochrony środków gwarantowanych oraz opłaty na Fundusz Wsparcia
Kredytobiorców) ogólne koszty administracyjne wyniosły 5.556,4 mln zł i wzrosły
o 5,9% rdr.
Wskaźnik kosztów do dochodów za 2015 rok wynosił 56,6 proc. Po eliminacji
skutków zdarzeń jednorazowych poziom wskaźnika wynosił 52,1 proc. Przypomnijmy
jednak że w IV kwartale 2014 r. C/I wynosił 47,1%.
Odpisy i kredyty
Odpisy z tytułu utraty wartości kredytów wyniosły w czwartym kwartale 2015
roku 365 mln zł.
Wskaźnik udział kredytów z rozpoznaną utratą wartości wyniósł 6,5% wobec
6.9% w roku poprzednim
Kredyty i pożyczki udzielone klientom na koniec 2015 roku wyniosły 190,4
mld zł, tj. wzrost o 6,1 proc. rdr. Zobowiązania wobec klientów wzrosły w tym
okresie o 12,3 proc. do 195,8 mld zł.
Wypłacalność Banku
Współczynnik kapitałowy w 2015 r. wynosi 14,6% wobec 13% w roku poprzednim.
Innymi sytuacja Banku cały czas ulega pogorszeniu (choć niektóre wskaźniki
uległy poprawie). Bank oczywiście będzie to odnosił do
oczekiwanych rezultatów, do sektora bankowego itp., jak to już w przeszłości
czynił. Ale nie czarujmy się, pogorszyło się.
W naszej ocenie szwankuje zarządzanie bankiem, m.in. namnożenie liczby departamentów w centrali, nadmierna wewnętrzna legislacja i potok wewnętrznej
korespondencji itd. W efekcie doprowadzono do zbędnych wydatków i do niższej efektywności podmiotu. Władze Banku jednak niewiele uczyniły by ten stan zmienić, ba raczej
się do niego przyczyniły. Dlatego też wskazana byłaby zmiana w tym zakresie.
